09 junio, 2020

Créditos de consumo profundizan la caída y en vivienda se moderan alzas


@pulso

Los créditos de consumo se siguen hundiendo en medio de la crisis sanitaria. Si en abril este tipo de préstamos bajó 1,2% anual, en mayo la caída fue más pronunciada, disminuyendo 2,9% año contra año, su mayor retroceso desde octubre de 1999.

Eso es lo que revelan las cifras nominales que consolida el Banco Central (BC), que se diferencian a los datos que entrega la Comisión para el Mercado Financiero, pues el instituto emisor publica los balances individuales de los bancos, es decir, excluye las filiales.

También hay novedades en los créditos para viviendas: hay una disminución en el ritmo de crecimiento, considerando que si en abril éstos subieron 12,5% anual, en mayo esa cifra fue de 11,6%, lo que implica una diferencia de 0,9 pp. La última vez que se había desacelerado este tipo de colocaciones fue para el estallido social, pero en ese momento la tasa de crecimiento se redujo desde 10,7% anual de septiembre, a 10,4% en octubre.

En tanto, el dinamismo de los créditos comerciales siguió sorprendiendo en mayo al expandirse 14,2% en el quinto mes, versus el alza de 13,6% de abril. El BC explicó en un informe que esto se relaciona con la entrega que ha hecho la banca de los créditos con garantía estatal mediante Fogape para pymes, programa que justamente empezó a funcionar en mayo.

Tasas y caja

Según las cifras que publica el BC, la tasa de interés para préstamos comerciales disminuyó en mayo desde 5,6% a 4,8%. Y mientras la tasa de interés para préstamos de vivienda se mantuvo en 2,9%, en créditos de consumo se incrementaron en comparación a abril, pasando desde 18,9% a 20,9%, lo que se debió a “una mayor tasa del producto cuota y una mayor incidencia de los créditos rotativos”.

Y la búsqueda que están haciendo las personas de efectivo no para. Así lo refleja el M1, indicador del BC que monitorea el efectivo, depósitos vista y las cuenta corrientes, y que el mes pasado se disparó 34,7% anual, superando el alza de 32% que registró en abril. La de mayo se convierte en la mayor alza desde febrero de 1993.


En una emergencia…CASH IS KING…

Todo este informe se resume en esto. Especialmente en los créditos rotativos de consumo donde el valor del dinero y el riesgo percibido del deudor están creciendo por minuto. Cuando tienes la garantía del estado, el riesgo percibido es cero igual que la inflación por ahora, so, puedes bajar las tasas solo al costo marginal del dinero.

Ven, estimados lectores, como la gente hace naturalmente lo que hemos visto en el blog durante los últimos meses que hay que hacer ahora?

Salir de los DAP´s y dejarlos en cuentas vistas o corrientes para acceder a ellos más rápidamente y tener las garantías completas que no tienen en los DAP´s??

Esto es un tip pro del mercado al que quiera escuchar.

Ojo con los bancos. No por nada la gente está saliendo de los DAP´s que básicamente es ser acreedor del banco, y lo están dejando en cuentas segregadas del patrimonio de este, lo mismo que el movimiento que pudieras hacer en la cuenta 2 o APV de las AFP´s.

La gente en el agregado no es tonta cuando de preservar su dinero se trata. A diferencia de lo que piensan los pontificadores virtuosos de los medios que nos quieren proteger de nuestras propias decisiones y dejarlas en manos piechdiescas.

7 comentarios:

  1. Cuánto me cubre la garantía estatal completa en el caso que el banco quiebre y yo tenga $15MM en la cuenta corriente? Si los tengo en DAP o Fondos Mutuos no me cubre nada?

    ResponderEliminar
    Respuestas
    1. Si no me equivoco son menos de 2 o 3 palos, lo mas seguro para esto son las cuentas 2, sin importar la quiebra de la AFP la plata sigue siendo tuya, solo se redirecciona...

      Eliminar
    2. Lo que tengo entendido es que la garantia estatal son $2.950.000, en total 3mm en distintos bancos.

      Eliminar
    3. Hay el famoso texto, INFORMESE SOBRE LA GARANTIA ESTATAL SOBRE LOS DEPOSITOS. 200 UF por Banco y Maximo 400 UF, por el total si tienes Depositos en diferentes Bancos. $5.743.304 por banco y %11.486.608 si tienes depositos en varios bancos. Y en los meses siguientes sera menos ya que la UF va a la baja BOOM.

      Yo pienso que tanto banco cerrado es como un Corralito forzado.

      Eliminar
    4. Según lo que entiendo de acá https://www.cmfeduca.cl/educa/600/w3-article-27460.html

      Por su parte, los depósitos y obligaciones a la vista (por ejemplo, los depósitos en cuentas corrientes o cuentas a la vista, los depósitos en cuentas de ahorro a la vista o en cuentas de ahorro a plazo con giro incondicional) cuentan con una cobertura del 100% en el evento de liquidación forzosa de un banco, independiente de si se trata de personas naturales o jurídicas (artículo 132 de la LGB).

      la garantía es de 100% en cuentas corrientes y de ahorro. No sé si entendí bien.

      Eliminar
  2. Entonces....¿lo mas seguro es cuenta 2 AFP? Aún con el riesgo de caídas del fondo E (o cualquier fondo, pues ninguno se salva ahora)? What to do!?

    ResponderEliminar

El objetivo de este Blog es compartir opiniones, así es que tus ideas y sugerencias son bienvenidas...